Kas ir kredītportfeļa pārvaldība?

Kredītportfeļa pārvaldība attiecas uz ieguldījumu sērijas veidošanas procesu, pamatojoties uz kredīta attiecībām, un ar šiem ieguldījumiem saistīto risku pārvaldību. Šāds portfelis iegūst savu vērtību no izsniegto aizdevumu procentiem, bet ir pakļauts kredītsaistībām. Šī iemesla dēļ kredītportfeļa pārvaldībā ietilpst riska novērtējums, kas saistīts ar katru iespējamo aizdevumu, kā arī kopējā portfeļa riska analīzē. Šis process ir ļoti svarīgs atsevišķiem investoriem, kas nodarbojas ar obligācijām, un bankām, kuras izsniedz aizdevumus kā galveno uzņēmējdarbības daļu.

Nav iespējams iedomāties, kā biznesa pasaule darbotos bez aizdevumiem, kas ļauj dažādām pusēm uzņemties dažādas finanšu iniciatīvas. Neatkarīgi no tā, vai privātpersona meklē aizdevumu mājas iegādei vai uzņēmums, kas meklē aizdevumu jaunas atrašanās vietas atvēršanai, aizdevumi bieži vien ir ienākumu avots, kas ļauj šīm lietām notikt. Pusei, kas izsniedz aizdevumu, tas ir ieguldījumu veids, kas nodrošina naudas atlīdzību ar regulāriem procentu maksājumiem. Portfeļa pārvaldība ir nepieciešama sastāvdaļa jebkurā biznesā, kas regulāri nodarbojas ar aizdevumiem.

Bankām un citiem aizdevējiem bieži ir kredītportfeļa pārvaldības komanda, kuras uzdevums ir aplūkot kopējo ainu, kurā ir ietverti visi šādas iestādes izsniegtie aizdevumi. Šie pārvaldnieki katram aizdevumam var piešķirt dažādus riska līmeņus un iegūt galīgo novērtējumu par to, vai aizdevējs ir pārāk pakļauts kaitējumam, ko rada iespējamā saistību nepildīšana. Šī vadības komanda parasti strādā kopā ar personālu, kas atbild par aizdevumu izsniegšanu katrā gadījumā atsevišķi.

Lai samazinātu ar kredītportfeļa pārvaldību saistītos riskus, aizdevēji parasti aplūko to cilvēku un grupu pagātnes kredītvēstures, kuras ierodas, meklējot aizdevumus. Ja kāda no šīm vienībām rada pārāk augstu saistību nepildīšanas risku aizdevēja standartiem, tās tiks atteiktas. Banka vai cits aizdevums, iespējams, var turpināties ar dažiem riskantiem aizdevumiem, bet tikai vispirms piesaistot izdevīgākas procentu likmes, lai līdzsvarotu risku.

Individuāliem investoriem, kas galvenokārt nodarbojas ar fiksēta ienākuma vērtspapīriem, kas nosaukti tāpēc, ka tie sola regulāru atdevi, arī ir jārūpējas par kredītportfeļa pārvaldību. Primārais fiksētā ienākuma instruments ir obligācija, kas būtībā ir aizdevums, ko investors piešķir iestādei apmaiņā pret procentu maksājumiem un iespējamu pamatsummas atmaksu. Obligāciju ieguldītājiem ir jāuzmanās no obligāciju emitentu kredītreitingiem savos portfeļos, lai pārliecinātos, ka visu viņu portfeļus neapdraud vairākas saistību nepildīšanas.