Lielākajā daļā valstu pastāv stingri likumi, kas regulē to cilvēku praksi, kuri tirgo un pārdod vērtspapīrus. Cilvēki, kuri pārkāpj vērtspapīru likumus, var zaudēt vērtspapīru licences, saņemt naudas sodu un pat pavadīt laiku cietumā. Likumi lielākajā daļā valstu ļauj cilvēkiem iesniegt vērtspapīru tiesas prāvu pret brokeri vai ieguldījumu sabiedrībām, kas nav rīkojušās klientu interesēs, taču vairumā gadījumu pirms tiesas prāvas ir jāveic vairākas sākotnējās darbības.
Ikvienam, kurš uzskata, ka viņu ir maldinājis ieguldījumu sabiedrības darbinieks vai privātais brokeris, vispirms jāsazinās ar šo personu vai firmu un jāmēģina atrisināt situāciju. Ja pārkāpēja puse atsakās atrisināt jautājumu draudzīgā ceļā, noziedzīgajai pusei jāsazinās ar personas tiešo vadītāju vai uzņēmuma atbilstības vadītāju. Ikvienam, kas plāno iesniegt prasību tiesā par vērtspapīriem, ir jāsaglabā detalizēta uzskaite par visu ar šo lietu saistīto mijiedarbību, tostarp visu nosūtīto vai saņemto e-pasta ziņojumu un vēstuļu kopijas. Daudzas ar vērtspapīriem saistītas sūdzības izriet no pārpratumiem, kurus var atrisināt bez vērtspapīru prāvas, taču, ja iesaistītā persona vai uzņēmums atsakās atrisināt šo jautājumu, var sākt tiesvedību.
Vērtspapīru likumi vairumā vietu pieprasa, lai prasītājiem, kas iesaistīti vērtspapīru prāvā, ir jāiesniedz oficiāla sūdzība regulatīvajai iestādei, kas pārrauga sūdzībā iesaistīto personu vai uzņēmumu. Dažu valstu regulatoriem ir tiesības izšķirt ar vērtspapīriem saistītus strīdus. Šķīrējtiesā tiek iesaistīta neitrāla trešā puse, kas izmeklē lietu un vienojas par izlīgumu starp abām pusēm, lai atrisinātu problēmu. Ja šķīrējtiesā lietu neizdodas atrisināt vai regulatoriem nav šķīrējtiesas pilnvaru, regulatori ieteiks prasītājam, kā turpināt tiesvedību.
Prasītājiem parasti ir jāalgo advokāts no advokātu biroja, kas specializējas vērtspapīru tiesībās. Advokātu honorāri bieži ir dārgi, lai gan daži advokāti piekrīt strādāt bez maksas avansā, lai saņemtu procentuālo daļu no jebkura skaidras naudas norēķina, ko prasītājs saņem lietas beigās. Prasītājam ir jāiesniedz advokātam visas ar sūdzību saistītās korespondences un citu dokumentu kopijas un pierādījumi, ka vērtspapīru regulatori ir informēti par sūdzību.
Lietas, kas saistītas ar finansiāliem zaudējumiem, kas radušies nesaimnieciskas darbības rezultātā, parasti ir civillietas, savukārt situācijas, kas saistītas ar krāpšanu, tiek risinātas krimināltiesā. Vērtspapīru regulatori sniedz prasītājam padomu, vai lietu izskatīt civillietā vai krimināllietā. Situācijās, kurās ir iesaistītas lielas firmas, prasītāja advokāti var publiskot lietu, lai atklātu citas personas, kuras cieta zaudējumus tādas pašas nepareizas pārvaldības rezultātā, un ierosinātu kolektīvu prasību. Kriminālprokurori izmeklē krāpšanas lietas un mēģina atrast citas personas vai uzņēmumus, kas tieši vai netieši cietuši krāpšanas rezultātā. Atkarībā no lietas sarežģītības, tiesas prāvu atrisināšana var ilgt mēnešus vai gadus.