Globālie atvasinātie instrumenti ir finanšu līgumi starp pircējiem un pārdevējiem par turpmākiem maksājumiem un pamatā esošā aktīva piegādi. Līguma darbības laikā atvasinātā instrumenta vērtība svārstās līdz ar aktīva vērtību. Globālos atvasinātos instrumentus galvenokārt izmanto, lai aizsargātu pret risku un pārvaldītu tos. Tos var izmantot arī spekulācijām un ieguldījumu mērķiem.
Ir divu veidu globālie atvasinājumi. Ārpusbiržas (OTC) atvasinātais instruments ir ārpusbiržas produkts, ko tirgo dīleru tīklā. Biržā tirgotais atvasinātais instruments ir standartizēts līgums, ko tirgo oficiālā nākotnes darījumu biržā. Birža nodrošina tirdzniecības noteikumus un noteikumus. Darījuma partnera risks nākotnes darījumu biržās tiek novērsts ar klīringa iestādes starpniecību.
Preču, valūtas un procentu likmju atvasinātie instrumenti pēc savas būtības ir globāli atvasinātie instrumenti. Tādas preces kā zelts un nafta tiek tirgotas visā pasaulē. Pasaules valūtas tiek tirgotas praktiski visu diennakti. Preces un valūtas var tirgot nākotnes līgumu biržās. Šo aktīvu opcijas var tirgot biržā vai ārpus tās.
Lielākā daļa pasaules lielāko korporāciju pārvalda risku, izmantojot globālos atvasinātos instrumentus. Korporācijas un finanšu institūcijas pārvalda risku pret valūtas maiņas kursu, izejvielu cenu un procentu likmju izmaiņām. Tirgus riska ierobežošana novērš nākotnes nenoteiktību, nodrošinot apdrošināšanu pret nepastāvību un cenu izmaiņām.
Atvasinātie instrumenti nodrošina tirgus spekulantiem iespēju iekļūt garajās un īsajās pozīcijās bez faktiskām īpašumtiesībām uz aktīvu. Iespēja kontrolēt lielus kapitāla aktīvus ar pieticīgiem ieguldījumiem pastāv, pateicoties atvasināto instrumentu sniegtajam sviras efektam. Spekulants var tirgoties ar nākotnes cenu prognozēm un iekļaut stratēģijas, kas nav iespējamas, tirgojot cietos aktīvus.
Pasaules atvasināto instrumentu tirgus ārpusbiržas segments ir daudz lielāks nekā biržā tirgotā versija. Biržā tirgotie atvasinātie finanšu instrumenti ir straujāk augošais segments līgumu standartizācijas dēļ. Biržas tirdzniecības priekšrocības ir cenu caurskatāmība, riska mazināšana un zemākas darījumu izmaksas.
Globālā tirgus efektivitāte un tirdzniecība var nebūt iespējama bez globāliem atvasinātiem instrumentiem. Atvasināto instrumentu tirgi ir droši un efektīvi. Ir iespējami uzlabojumi riska mazināšanas procedūrās ārpusbiržas atvasināto instrumentu segmentā. Atvasināto finanšu instrumentu tirgus ir lielākais tirgus pasaulē un patiesi nodrošina globālu tirgu.