Viena no visizplatītākajām metodēm, ko privātpersonas izmanto, lai ietaupītu naudu pensijai, ir individuālais pensijas konts (IRA). ASV valdība, izmantojot nodokļu kodeksu, ir piedāvājusi stimulus IRA izmantošanai, padarot tos par vērtīgu instrumentu pensijas uzkrājumu uzkrāšanai. Kad persona pārstāj likt naudu IRA un sāk izņemt naudu no tās, šīs izņemšanas sauc par IRA sadali. Izmantojot tradicionālo IRA, var veikt periodisku IRA izplatīšanu bez jebkādiem sodiem, tiklīdz konta īpašnieks sasniedz 59.5 gadu vecumu.
IRA izplatīšanu faktiski var veikt jebkurā laikā, lai gan parasti tiek piemērots sods, ja tas tiek darīts pārāk agri. Iespējama izstāšanās no IRA tiek uzskatīta par ar nodokli apliekamu ienākumu, taču tas nenozīmē, ka, izmantojot IRA, nevar izvairīties no noteiktas nodokļu summas. Piemēram, persona var iemaksāt lielu daļu no saviem gada ienākumiem IRA līdz noteiktai dolāra summai. Šīs iemaksas var veikt ar līdzekļiem pirms nodokļu nomaksas, kas nozīmē, ka persona, veicot ieguldījumu savā IRA, varētu nonākt zemākā ienākuma nodokļa kategorijā.
Iepriekš minētajā gadījumā persona parasti aiziet pensijā noteiktā vecumā un sāk izstāties no IRA. Viņa IRA sadalījums tiek uzskatīts par ar nodokli apliekamu ienākumu, taču viņa sadalījums, visticamāk, būs mazāks nekā viņa ienākumi, kamēr viņš strādāja. Tas viņu atkal nostādīs salīdzinoši zemā nodokļu kategorijā, it īpaši, ja viņa IRA sadalījums veido lielu procentuālo daļu no viņa ienākumiem. Tas viss ietaupīs šai personai lielu naudas summu nodokļos viņa dzīves laikā.
Persona, sasniedzot 59.5 gadu vecumu, var saņemt IRA izplatīšanu bez soda naudas. Turklāt šai personai ir jāsāk saņemt sadale līdz tā gada 1. aprīlim, kurā tā sasniedz 70.5 gadu vecumu. Šajā brīdī saskaņā ar nodokļu tiesību aktiem ir jāizņem noteikta minimālā summa, ko sauc par nepieciešamo minimālo sadali.
Tas viss attiecas uz lielāko daļu IRA. No otras puses, Roth IRA ir mazāk ierobežojumu attiecībā uz to, ko var un ko nevar darīt ar naudu, kad tā ir kontā. Tomēr ir vērts atzīmēt, ka iemaksas Roth IRA ir jāveic ar dolāriem pēc nodokļu nomaksas.
Pastāv noteiktas situācijas, kurās persona var izmantot IRA izplatīšanu, pirms tas parasti būtu atļauts. Šie izņēmumi ietver izņemšanu, lai samaksātu par medicīnisko apdrošināšanu, kamēr persona ir bezdarbniece, un noteiktus kvalificētas izglītības izdevumus. IRA piedāvā arī maz zināmu papildu labumu: IRA līdzekļi tiek aizsargāti gadījumā, ja konta īpašnieks kļūst par parādnieku bankrota procesā.