Kas ir uzkrāšanas fāze?

Lielākā daļa mūža rentes produktu tiek klasificēti kā atliktās mūža rentes, kas nozīmē, ka ieguldītāji nesaņem tūlītēju atdevi no ieguldījumiem. Parasti mūža rentei ir noteikts uzkrāšanas periods, kas var ilgt vairākus gadus vai pat gadu desmitus. Līguma pircējs šajā posmā var veikt periodiskas iemaksas mūža rentē. Dažās valstīs valsts valdība vai līguma īpašnieka darba devējs var arī veikt iemaksas kontā. Uzkrātie līdzekļi tiek ieguldīti tādos vērtspapīros kā akcijas un obligācijas vai procentu maksāšanas krājkontos.

Parasti mūža rentes un cita veida pensijas konti ir atliktie nodokļi. Tas nozīmē, ka konta īpašniekam nav jāmaksā nodokļi par procentu vai dividenžu maksājumiem, kamēr šīs naudas summas tiek atkārtoti ieguldītas kontā, nevis izņemtas. Līdz ar to uzkrāšanas fāzē investoram ir nodokļu atliktā izaugsme; tas nozīmē, ka nauda aug ātrāk nekā tad, ja tā tiktu ieguldīta standarta ar nodokli apliekamā kontā.

Lai gan daudzi mūža rentes produkti un pensijas konti pieder individuāli, daži uzņēmumi tirgo kontus, kuriem var būt vairāki īpašnieki. Parasti šie produkti tiek tirgoti pāriem, lai abi līguma īpašnieki varētu veikt periodiskas iemaksas kontā. Parasti īpašnieki aiziet pensijā aptuveni vienā laikā, un abi īpašnieki pensijas laikā paļaujas uz konta izmaksām kā primāro vai sekundāro ienākumu avotu. Daži cilvēki pat iegādājas ilgtermiņa mūža rentes un veic iemaksas visā uzkrāšanas posmā, lai radītu nākotnes ienākumu avotu saviem bērniem vai saņēmējiem.

Neskatoties uz nosaukumu, uzkrāšanas fāze ne vienmēr rada pozitīvu atdevi. Tādu vērtspapīru kā akcijas vērtība laika gaitā var pieaugt un kristies. Līdz ar to investors var zaudēt naudu uzkrāšanas periodā, ja kontā esošo vērtspapīru tirgus vērtība nokrītas zem sākotnējās iegādes cenas. Dažās valstīs apdrošināšanas kompānijas pārdod polises, lai aizsargātu investorus pret šādiem zaudējumiem. Apdrošinātie parasti maksā par apdrošināšanu, veicot periodiskus prēmiju maksājumus uzkrāšanas periodā.