Laicīgi nenomaksājot nekustamā īpašuma nodokļus, tie kļūst par īpašuma apgrūtinājumu. Apgabala nodokļu iekasētājs uzliek nekustamajam īpašumam nodokļa apgrūtinājumu un nosaka termiņu, līdz kuram nodokļi jāsamaksā. Ja saistības noteiktajā termiņā netiek izpildītas, nodokļu ķīlas tiesības tiek pārdotas publiskā izsolē nodokļu ķīlas apliecības veidā.
Noteikumi, kas reglamentē nodokļu apgrūtinājuma sertifikātus, atšķiras atkarībā no reģiona. Vispārīga procedūra ir kopīga lielākajai daļai. Nekustamā īpašuma nodoklis ir jāmaksā līdz noteiktam datumam katru gadu un kļūst nomaksāts, ja tie netiek samaksāti līdz šim datumam. Nokavēti nodokļi parasti tiek aplikti ar nokavējuma naudu. Tiek noteikts otrs termiņš, un, ja nodokļi un papildu nodevas joprojām nav samaksāti līdz otrajam termiņam, izsolē tiks pārdota nodokļu apgrūtinājuma apliecība.
Pārdodamie sertifikāti un informācija par izsoli parasti tiek publicēta vietējā laikrakstā. Tas kalpo kā papildu paziņojums īpašuma īpašniekam, ka viņa vai viņas ķīlas tiesības drīzumā tiks pārdotas. Tas arī dod investoram iespēju plānot izsoli.
Nodokļu sertifikāta nominālvērtība ir lielāka par maksājamo nodokļu summu. Tas var sastāvēt no nesamaksātā nodokļa, pircējam maksājamiem procentiem, nodokļu iekasētāja nokavējuma naudas un laikrakstu reklāmas izdevumiem. Īpašnieks maksā jauno summu, lai noņemtu apķīlājumu no īpašuma.
Nodokļu apgrūtinājuma sertifikātu pirkšana un pārdošana sniedz trīskāršu labumu. Pirmkārt, novads joprojām iekasē ieņēmumus. Otrkārt, īpašniekam ir papildu laiks atmaksāto nodokļu nomaksai. Visbeidzot, nodokļu apgrūtinājuma sertifikātu iegāde ir iespēja investoriem.
Īpašuma nodokļi ir nepieciešami, lai samaksātu par apgabala infrastruktūru, piemēram, transportu, sabiedriskajiem pakalpojumiem un skolām. Ja nodokļi netiek maksāti, apgabals cīnās, lai segtu deficītu, un, iespējams, nāksies samazināt pakalpojumus saviem iedzīvotājiem. Nodokļu apgrūtinājuma sertifikāti tiek pārdoti par parāda summu, un apgabals atgūst nepieciešamos ieņēmumus.
Parasti īpašuma īpašniekam pēc sertifikāta pārdošanas tiek dots noteikts laiks, lai izpirktu nodokļu apgrūtinājumu. Šis labvēlības periods var būt pat vairāki gadi. Tā vietā, lai nekavējoties zaudētu savu īpašumu, iekasējot nodokļus, īpašuma īpašnieks iegūst papildu laiku, lai samaksātu nodokļus un izpirktu īpašumu.
Nodokļu apgrūtinājuma sertifikātu iegāde piedāvā zema riska ieguldījumu iespēju. Lai īpašnieks atņemtu apgrūtinājumu, viņam ir ne tikai jāmaksā nodoklis, bet arī jāmaksā procenti. Investors pelna naudu no procentiem. Lielākā daļa nodokļu sertifikātu tiek izpirkti, tāpēc tiek uzskatīti par samērā drošu ieguldījumu. Ikviens, kam likumīgi pieder īpašumtiesības uz īpašumu, var iegādāties nodokļu apgrūtinājuma sertifikātus.