Kas ir uzkrāšanas periods?

Daudzi strādājoši pieaugušie regulāri veic iemaksas pensijas kontos vai uzkrājumu plānos. Šīs iemaksas parasti beidzas pēc aiziešanas pensijā, kad ieguldītāji var izņemt līdzekļus no šiem kontiem. Papildus noguldījumu veikšanai uzkrāšanas periodā, investori arī pelna naudu, veicot procentu un dividenžu maksājumus, ko viņi saņem par saviem uzkrājumiem. Lai gan investori turpina pelnīt procentus arī pēc pensijas vecuma sasniegšanas, uzkrāšanas fāze oficiāli beidzas, kad investori pārtrauc tiešās iemaksas savos investīciju kontos.

Annuitātes ir dzīvības apdrošināšanas produkti, kas vienai vai vairākām personām nodrošina iztikas pabalstus, kas ietver ikmēneša ienākumu maksājumus. Investori pērk atliktās mūža rentes vai nu ar vienreizēju prēmijas maksājumu, vai ar virkni periodisku maksājumu. Anuitātes līgums sākas ar uzkrāšanas periodu, kura laikā kontakta īpašnieka prēmijas tiek ieguldītas kopfondos vai fiksēto procentu kontos. Šis posms var ilgt 20 gadus vai ilgāk, pēc tam konta ieņēmumi tiek anuīti vai pārvērsti mūža ienākumu plūsmā.

Teorētiski ieguldījumam mūža rentē vai jebkurā citā instrumentā vajadzētu pieaugt uzkrāšanas fāzē. Tomēr daži investori šajā periodā faktiski zaudē naudu, jo tādi ieguldījumi kā kopfondi un akcijas ir pakļauti cenu svārstībām un laika gaitā var zaudēt vērtību. Ja fonda zaudējumi pārsniedz ieguldītāja iemaksas, uzkrāšanas periods radīs ieguldītājam neto zaudējumus.

Daži mūža rentes uzņēmumi piesaista apdrošināšanas braucējus mūža rentes līgumiem, kas aizsargā investoru intereses uzkrāšanas periodā. Parasti mūža rentes nodrošinātājs piekrīt nodrošināt līguma īpašniekam prēmijas atmaksu, ja līgums zaudē vērtību uzkrāšanas posmā. Šī prēmijas atgriešana parasti notiek kā ikmēneša maksājumu sērija, nevis vienreizējs maksājums. Citos gadījumos mūža rentes firmas pārdod braucējus, kas līguma īpašnieka labuma guvējiem nodrošina prēmijas atmaksu gadījumā, ja līguma īpašnieks nomirst pirms uzkrāšanas perioda beigām. Līgumu izdevēji finansē šo apdrošināšanu, atskaitot braucēja prēmijas no apdrošināšanas līguma mūža rentes termiņa laikā.